تعرض ضعف سوق الأسهم يوم الجمعة الماضي خلال هذا الأسبوع حيث يستعد سوق الأوراق المالية للأرباح من NVIDIA في وقت لاحق يوم الأربعاء بالإضافة إلى مقياس التضخم المفضل لدى الاحتياطي الفيدرالي يوم الجمعة.
لقد جعلت الأخبار الاقتصادية خلال الأسبوعين الماضيين العديد من المستثمرين والمستهلكين العصبيين. انخفض مؤشر معنويات المستهلك من جامعة ميشيغان بنسبة 10 ٪ من يناير وسجلت مبيعات التجزئة أكبر انخفاض في غضون عامين.
لقد كان الانخفاض في المشاعر الصعودية واضحًا منذ أوائل يناير ، ودخلت ثقة المستهلك يوم الثلاثاء في أدنى مستوى منذ أغسطس 2021. من منظور تقني ، هناك حاجة إلى انخفاض المشاعر الصعودية لتصحيح في اتجاه إيجابي.
لم أكن أثق في الارتفاع في المشاعر الصعودية إلى 42.3 ٪ في الأسبوع من 22 يناير والأسبوع الماضي كان بنسبة 29.2 ٪. لن أتفاجأ برؤية عدد أضعف في استطلاع هذا الخميس كقراءة أقل من 25 ٪ من شأنها أن تحدد المرحلة لنهاية التصحيح.
في انخفاض السوق يوم الثلاثاء ، كانت هناك علامات على أن البيع لم يكن على نطاق واسع. في بورصة نيويورك ، كان هناك 1635 إصدارًا يتقدم وتراجع 1153 فقط ولكن انخفاض حجمه كان أكبر من حجم التقدم. على مركب NASDAQ ، كانت الأرقام أكثر سلبية مع تقدم 1745 فقط و 2،743 تراجع.
تشير البيانات أيضًا إلى أن هناك المزيد من أسهم S&P 500 التي تتقدم من الانخفاض. كان لدى Spyder Trust (SPY) يوم الثلاثاء منخفضة قدرها 589.56 دولارًا والتي كانت قريبة من الدعم عند 586.12 دولار من أكتوبر 2024 High ، السطر أ. انخفض Spy أقل بكثير من شريط Starc خلال اليوم قبل الإغلاق عند 594.24 دولار.
ارتفع خط S&P 500 Advance/Defline يوم الثلاثاء لإغلاقه فوق WMA. ستكون الخطوة فوق المقاومة في السطر B علامة على أن الانخفاض الأخير قد انتهى. هناك دعم خط إضافي A/D في السطر C. تقوم The Daily NYSE بتخزين A/D فقط و NYSE جميع خطوط A/D أقل بقليل من EMAs.
ارتفع مركب بورصة نيويورك بنسبة 0.33 ٪ يوم الثلاثاء ، بينما انخفضت NASDAQ 100 بنسبة 1.24 ٪ وانخفضت S&P 500 بنسبة 0.47 ٪. لم يتم دعم انخفاضات الأسعار هذه من خلال أرقام A/D التي تشير لي أن البيع اقتصر على عدد قليل من الأسهم الكبيرة.
لقد تجاوزت Invesco QQQ Trust للتو المحور الشهري R1 عند 537.51 دولارًا الأسبوع الماضي ، وكان منخفضًا قدره 509.44 دولارًا هذا الأسبوع. يقود خط NASDAQ 100 A/D خطوط A/D الأخرى في عام 2025 حيث قام بتقديم عائق مثير للإعجاب في يناير من خلال التحرك فوق المقاومة في السطر B. لقد عاد خط A/D الآن إلى EMA الصاعد.
يتم دعم وجهة النظر المحدودة للبيع في عدد قليل من الأسهم من خلال الأداء النسبي لـ QQQ مقابل أول Trust NASDAQ 100 متساوية (QQEW). حتى الآن هذا الشهر انخفض QQQ بنسبة 0.44 ٪ بينما انخفض QQQ بنسبة 1.72 ٪. على أساس عام ، تكون الفجوة أوسع مع QQEW بنسبة 5.36 ٪ في حين أن QQQ ترتفع بنسبة 0.41 ٪ فقط. إن Rs of QQQ مقابل QQEW تنخفض مما يعني أن QQQ أضعف من QQEW. لذلك تم تفضيل QQEW للشراء الجديد.
إن تحليلي الأسبوعي RS لشركة NVIDIA Corp (NVDA) سلبي لأنه انخفض بنسبة 5.8 ٪ أخرى هذا الأسبوع. إنه يزداد عمره حيث اختبرت أيضًا النطاق اليومي للنجوم. لذلك فإن الارتداد على أرباحه لن يكون مفاجئًا. على المدى المتوسط ، أراقب اختبار المحور السنوي عند 114.89 دولارًا على الرغم من أنني أرى الانخفاض الحالي كتصحيح ، وليس قمة رئيسية.
