كيف يتم تداول أسهم القط قبل أرباحها؟

Caterpillar (NYSE: CAT) من المقرر أن تعلن عن أرباحها يوم الأربعاء ، 30 أبريل 2025. تشير السجلات التاريخية إلى ميل للسهم للتفاعل بشكل غير موات مع إعلانات أرباحه. على مدار السنوات الخمس الماضية ، سجلت Cat Stock عائدًا سلبيًا ليوم واحد بعد إصدار أرباحه في 74 ٪ من الحالات. كان متوسط ​​العائد السلبي خلال هذه الأوقات -3.0 ٪ ، مع أكبر انخفاض ليوم واحد هو -7.0 ٪. بشكل منفصل ، انظر أرباح أسهم META: ما هي التجارة؟

تتنبأ تقديرات الإجماع الحالي بربح السهم (EPS) البالغ 4.35 دولار على إيرادات قدرها 14.58 مليار دولار للربع المقبل. هذا أقل من أرباح العام الماضي البالغ 5.60 دولار للسهم الواحد على المبيعات البالغة 15.8 مليار دولار تم الإبلاغ عنها في الربع نفسه. من المتوقع أن تتأثر مبيعات Caterpillar بمستويات مخزون الوكلاء المخفضة مع استمرار تخضع الطلب الإجمالي. ويرجع ذلك على الأرجح إلى ارتفاع أسعار الفائدة وبيئة تضخمية صعبة.

بالنسبة للتجار الذين يركزون على الأحداث ، فإن تقييم هذه الاتجاهات التاريخية قد يؤدي إلى ميزة تداول. هناك استراتيجيتان أساسيتان: أولاً ، استيعاب الاحتمالات التاريخية لمختلف ردود أفعال الأسهم بعد الأرباح لوضع نفسها قبل إعلان الأرباح. ثانياً ، تحليل العلاقة بين حركة الأسهم الفورية بعد الأرباح وأدائها المتوسط ​​الأجل لتوجيه الإجراءات التجارية بعد الإصدار.

من وجهة نظر أساسية ، يتمتع Caterpillar حاليًا بمبلغ 147 مليار دولار. خلال الاثني عشر شهرًا الماضية ، حققت الشركة إيرادات بقيمة 65 مليار دولار ، حيث حققت 13 مليار دولار من الأرباح التشغيلية ودخل صافي قدره 11 مليار دولار. في نهاية المطاف ، يعتمد رد فعل السوق الفعلي على أرباح CAT المقبلة بشكل كبير على كيفية قياس النتائج المبلغ عنها مقابل توقعات الإجماع هذه والمعنويات السوقية الإجمالية.

ومع ذلك ، بالنسبة لأولئك الذين يبحثون عن الاتجاه الصعودي المحتمل مع انخفاض التقلبات مقارنة بالأسهم الفردية ، فإن Trefis محفظة عالية الجودة يقدم بديلًا – بعد أن تفوقت على S&P 500 وحققت عوائد تتجاوز 91 ٪ منذ بدايتها.

عرض تاريخ رد فعل الأرباح لجميع الأسهم

الأسهم القط الفرص التاريخية لعودة ما بعد الأرباح الإيجابية

بعض الأفكار على عائدات بعد يوم واحد (1D):

• هناك 19 نقطة بيانات الأرباح المسجلة على مدى السنوات الخمس الماضية ، مع 5 إيجابية و 14 سلبي عودة يوم واحد (1D) مسجلة. باختصار ، لوحظت عوائد 1D الإيجابية حوالي 26 ٪ من الوقت.
• والجدير بالذكر أن هذه النسبة ترتفع إلى 36 ٪ في حالة النظر في البيانات خلال السنوات الثلاث الماضية بدلاً من 5.
• متوسط ​​العائدات الإيجابية 5 = 4.1 ٪ ، ومتوسط ​​العائدات السلبية 14 = -3.0 ٪

يتم توحيد بيانات إضافية للمراقبة لمدة 5 أيام (5D) ، و 21 يومًا (21D) بعد ما بعد الأرباح مع الإحصائيات في الجدول أدناه.

ارتباط أسهم القط بين عائدات تاريخية 1D و 5D و 21D

إن النهج الأقل خطورة نسبيًا (على الرغم من أنه لا ينطبق إذا كان الارتباط منخفضًا) هو فهم العلاقة بين العائدات قصيرة الأجل ومتوسطة الأجل بعد الأرباح ، وتحديد زوج يعرض أعلى ارتباط ، وتنفيذ التجارة ذات الصلة. على سبيل المثال ، إذا عرض 1D و 5D أكبر ارتباط ، يمكن للمتداول أن يضع نفسه “طويلًا” للأيام الخمسة التالية إذا كانت عودة 1D بعد الربح إيجابية. فيما يلي بعض بيانات الارتباط بناءً على تاريخ مدته 5 سنوات و 3 سنوات (أحدث). لاحظ أن الارتباط 1D_5D يشير إلى العلاقة بين عائدات 1D بعد الرموز وإرجاع 5D اللاحق.

اكتشف المزيد عن استراتيجية Trefis RV هذا تفوقت على معيار مخزوناتها لجميع الأسهم (والتي تشمل جميع 3 ، S&P 500 ، S&P Mid-Cap ، و Russell 2000) ، حيث تقدم عوائد قوية للمستثمرين. بالإضافة إلى ذلك ، إذا كنت ترغب في الاتجاه الصعودي بأداء أكثر استقرارًا من مخزون فردي مثل Caterpillar ، ففكر في محفظة عالية الجودة، التي تفوقت على S&P وحققت أكثر من 91 ٪ عوائد منذ البداية.