سؤال: لماذا يوجد الكثير من صناديق الاستثمار المشتركة؟
الإجابة: إدارة صناديق الاستثمار المشتركة مربحة ، لذلك يخلق وول ستريت المزيد من المنتجات للبيع.
العدد الكبير من صناديق الاستثمار المشتركة لا علاقة له بخدمة مصلحتك الفضلى كمستثمر. أقوم بالاستفادة من بيانات شركتي لتحديد علامتين حمراء يمكنك استخدامه لتجنب أسوأ صناديق الاستثمار:
1. رسوم عالية
يجب أن تكون صناديق الاستثمار رخيصة ، ولكن ليس كلها. الخطوة الأولى هي القياس الذي تعنيه الرخيصة.
للتأكد من أنك تدفع أو أقل من متوسط الرسوم ، استثمر فقط في صناديق الاستثمار مع إجمالي التكاليف السنوية التي تقل عن 1.59 ٪ – متوسط التكلفة السنوية الإجمالية لصناديق الاستثمار البالغة 5،438 في الولايات المتحدة التي تغطيها شركتي. يكون المتوسط المرجح أقل عند 0.84 ٪ ، وهو ما يسلط الضوء على كيفية تميل المستثمرين إلى وضع أموالهم في صناديق الاستثمار مع رسوم منخفضة.
يوضح الشكل 1 صندوق Issachar Fund (Lionx) ، وهو صندوق Mutual Mutual الأكثر تكلفة ، وصندوق Vanguard 500 INDEX (VFFSX) هو الأقل تكلفة. توفر Northern Lights اثنين من أغلى صناديق الاستثمار في حين أن صناديق الطليعة والإخلاص المشتركة هي من بين أرخص.
الشكل 1: 5 أكثر وأقل تكلفة صناديق الاستثمار
لا يحتاج المستثمرون إلى دفع رسوم عالية لجودة حيازات. يعد Fidelity 500 Index Fund (FXAIX) أفضل صندوق مشترك في التصنيف في الشكل 1. ويقابل تصنيف إدارة محفظة FXAIX غير الجذاب التكلفة السنوية بنسبة 0.02 ٪ ويكسب تصنيفًا جذابًا. يعد Fidelity Sai US Value Index Fund (FSWCX) أحد أفضل صناديق الاستثمار في التصنيف بشكل عام. تصنيف إدارة المحفظة المحايدة لـ FSWCX و 0.25 ٪ إجمالي التكلفة السنوية تكسبها تصنيفًا جذابًا للغاية.
من ناحية أخرى ، يحمل Fidelity Small Cap Index Fund (FSSNX) مخزونات فقيرة ويحصل على تصنيف غير جذاب ، ومع ذلك فقد بلغت تكاليف سنوية إجمالية قدرها 0.07 ٪. بغض النظر عن مدى رخيصة الصندوق المشترك ، إذا كان لديه أسهم سيئة ، فسيكون أدائه سيئًا. إن جودة مقتنيات صندوق الاستثمار المشترك تهم أكثر من سعره.
2
يعد تجنب المقتنيات السيئة إلى حد بعيد الجزء الأصعب من تجنب صناديق الاستثمار السيئة ، ولكنه أيضًا هو الأهم لأن أداء الصندوق المشترك يتم تحديده أكثر من مقتنياته أكثر من تكاليفه. يوضح الشكل 2 صناديق الاستثمار المشتركة داخل كل نمط مع أسوأ المقتنيات أو تقييمات إدارة المحافظ.
الشكل 2: نمط صناديق الاستثمار مع أسوأ المقتنيات
يظهر BNY Mellon في كثير من الأحيان أكثر من أي مقدمي خدمات آخرين في الشكل 2 ، مما يعني أنهم يقدمون أكثر صناديق مشتركة مع أسوأ المقتنيات.
يعتبر Transamerica Capital Growth (TCPWX) أسوأ صندوق مشترك في الشكل 2 بناءً على التصنيف التنبئي لشركتي. تكسب صندوق النمو الصغير لـ JPMorgan (JGSMX) ، PGIM Jennison Small Cap Core Equity Fund (PQJCX) ، BNY Mellon Small Mid Cap Growth Fund (DBMYX) ، وصندوق Bertolet Pinnacle Value (PVFIX) أيضًا في التكلفة السنوية الكلية للغاية.
الخطر في الداخل
يشبه شراء صندوق مشترك دون تحليل مقتنياته شراء أسهم دون تحليل نموذج أعماله وأمواله. بعبارة أخرى ، يعد البحث في مقتنيات صناديق الاستثمار المشترك هو العناية الواجبة ضرورية لأن أداء الصندوق المتبادل جيدًا مثل مقتنياته.
أداء مقتنيات صندوق الاستثمار المشترك – الرسوم = أداء صندوق الاستثمار المشترك
الإفصاح: لا يتلقى David Trainer و Kyle Guske II و Hakan Salt أي تعويض للكتابة عن أي أسهم أو قطاع أو موضوع معين.
